چرا استاپ اوت (Stop Out) اتفاق می افتد و چه تفاوتی با کال مارجین دارد؟

لیکویید شدن در فارکس یا استاپ اوت

فهرست مطالب

در معاملات فارکس، سطح استاپ اوت (Stop Out Level) زمانی است که سطح مارجین (Margin Level) شما به یک درصد مشخص می رسد که در آن یک یا همه موقعیت های باز شما به طور خودکار توسط بروکر شما بسته می شوند.

این پدیده به این دلیل اتفاق می افتد که حساب معاملاتی به دلیل کمبود مارجین دیگر نمی تواند از موقعیت های باز پشتیبانی کند.

در ادامه این مطلب از دلتا کالج به شما می گوییم که دقیقا استاپ اوت چیست، چه ارتباطی با کال مارجین دارد و چگونه محاسبه می شود. با ما همراه باشید.

مفهوم استاپ اوت (Stop Out) در فارکس چیست؟

به طور خلاصه باید گفت استاپ اوت یا Stop Out در فارکس بدترین مرحله‌ای است که یک معامله گر با آن مواجه می‌شود. این مفهوم ارتباط تنگاتنگی با مفهوم کال مارجین (Call Margin) در فارکس دارد.

در واقع با رخ دادن کال مارجین حساب های شما بسته نمی شود، فقط به شما اعلام می‌شود که به محدوده ریسک رسیده اید و نمی توانید پوزیشن جدید باز کنید. اما با ادامه ضرر ممکن است به سطح استاپ اوت برسید که بروکر معامله شما را می بندد تا مارجین لول شما افزایش یابد.

ارتباط بین کال مارجین (Call Margin) و استاپ اوت چیست؟

هنگام انتخاب یک بروکر فارکس و برنامه ریزی برای افتتاح حساب معاملاتی، احتمالاً چیزهای زیادی درباره استاپ اوت (Stop Out)، کال مارجین (Call Margin) و اهرم (Leverage) خواهید شنید. در حالی که بسیاری از کارگزاران فقط در مورد کال مارجین صحبت می کنند، برخی دیگر مرز واضحی را بین کال مارجین و استاپ اوت مشخص می کنند. 

برای شروع، بیایید با تعریف مارجین آشنا شویم. برای بسیاری از افراد، استفاده از مارجین یکی از بزرگترین انگیزه ها برای معامله در فارکس است. با فارکس، شما در واقع به 100,000 دلار برای معامله صد هزار دلاری ارز نیاز ندارید. 

برای مثال، اگر بروکر شما اهرم 1:100 را به شما پیشنهاد دهد، ممکن است فقط به 1000 دلار نیاز داشته باشید. این بدان معناست که به ازای هر دلاری که در حساب معاملاتی تان به صورت سپرده می گذارید، مجاز به معامله 100 دلار ارز هستید. 

این کار به عنوان معامله با مارجین شناخته می شود. معامله به این شکل می تواند بسیار وسوسه برانگیز باشد و به همان میزان که می تواند سود بزرگی را نصیب شما کند، می تواند یک شبه تمام سرمایه شما را نابود کند.

برای درک اینکه چه زمانی ممکن است کال مارجین یا استاپ اوت روی معاملات شما اجرا شود باید با مفهوم مارجین لول آشنا شوید. مارجین لول عبارت است از تقسیم موجودی حساب معاملاتی شما بر مارجین استفاده شده در معاملات.

درصد مارجین مورد نیاز برای هر معامله متفاوت است و توسط بروکر مشخص می شود. به عنوان مثال، یک کارگزار ممکن است کال مارجین را 20 درصد و استاپ اوت را 10 درصد تعیین کند. این به این معنی است که اگر در طول یک معامله، موجودی حساب معاملاتی شما به 20 درصد از مارجینی که باید در حساب خود نگه دارید کاهش یابد، کال مارجین دریافت خواهید کرد. 

در این زمان به شما اعلام می شود که یا حسابتان را شارژ کنید و یا معاملات تان را به انتخاب خودتان ببندید؛ اگر این کارها را انجام دهید همه چیز خوب پیش خواهد رفت. به شما پیشنهاد می کنیم معاملات خود را در اسرع وقت ببندید و با یک حساب دمو بیشتر تمرین کنید. 

از طرف دیگر اگر حسابتان را شارژ نکنید و یا در معاملات باقی بمانید، در حالی که روند بر خلاف شما به حرکت ادامه دهند، ممکن است سرمایه شما به 10٪ از آنچه مورد نیاز است کاهش یابد، در این مرحله به سطح استاپ اوت خواهید رسید. 

در این زمان، معاملات شما به طور خودکار توسط بروکر بسته خواهد شد و از معاملاتی شروع می شود که در بالاترین حد ضرر قرار دارند، حتی ممکن است در صورت لزوم، تمام معاملات شما بسته شود تا حداقل مارجین مورد نیاز را برآورده کنید.

راه دیگر انجام کارها، کال مارجین 100 درصدی است. این بدان معناست که وقتی موجودی حساب شما به کمتر از 100٪ حداقل مورد نیاز برای معامله کاهش یابد، نه تنها کال مارجین دریافت نخواهید کرد، بلکه معاملات شما نیز Stop Out و یا بسته خواهد شد. این سیستم ترکیبی هیچ هشداری به شما نمی دهد و به سادگی معاملات شما را می بندد.

لازم به ذکر است که در صورتی که معاملات شما در جهت ضرر حرکت کند و شما به نقطه استاپ اوت برسید، بروکر با توجه به 3 مورد شروع به بستن پوزیشن های شما می کند: 

  1. مورد اول پوزیشنی است که بیشترین ضرر را دارد.
  2. چنانچه میزان ضرر پوزیشن ها با هم مشابه باشد، مورد دوم پوزیشنی است که با بیشترین حجم، بالاترین ضرر را دارد.
  3. مورد سوم با توجه به تاریخچه پوزیشن اقدام به بستن می کند، به این معنی که کدام پوزیشن برای مدت طولانی تر زیان ده بوده است.

روش محاسبه Stop Out در فارکس چیست؟

برای به دست آوردن سطح توقف در معاملات تان باید ابتدا سطح مارجین را محاسبه کنید. اگر سطح مارجین به زیر 100% برسد، بروکر شروع به “بستن” پوزیشن های باز شما می کند.

برای محاسبه مارجین لول، باید موجودی حسابتان را بر مارجین استفاده شده تقسیم کنید و آن را بر حسب درصد محاسبه کنید: 

مارجین لول = سرمایه شما تقسیم بر مارجین استفاده شده برای معاملات

عدد به دست آمده را در 100 ضرب کنید تا درصد مارجین لول به دست آید.

نحوه محاسبه مارجین لول و استاپ اوت
فرمول محاسبه سطح مارجین که در نهایت در محاسبه استاپ اوت به شما کمک می کند.

لازم است به شما بگوییم هر بروکری محدودیت های خاص خود را در این زمینه دارد. در اطلاعات بروکرها، در سایت رسمی شان می توانید ببینید که سطح استاپ اوت هر بروکر چند است. ممکن است Stop Out level بعضی بروکرها 20 یا 40 یا 50 یا حتی 0 باشد.

استاپ اوت صفر یعنی تا زمانی که اکوئیتی شما به صفر نرسیده می‌توانید معامله باز داشته باشید.

روش های جلوگیری از وقوع Stop Out در فارکس چیست؟

برای جلوگیری از استاپ اوت در فارکس، می‌توانید از روش‌های زیر استفاده کنید:

1- مدیریت سرمایه: بهترین روش برای جلوگیری از استاپ اوت، مدیریت سرمایه است. با تعیین حداکثر میزان سرمایه‌ای که می‌توانید در هر معامله استفاده کنید و داشتن استراتژی مدیریت ریسک مناسب، می‌توانید خطراتی را که باعث استاپ اوت شما می‌شوند را کاهش دهید.

2- تحلیل تکنیکال: برای انتخاب بهترین نقطه ورود و خروج یک معامله، نیاز است تا تحلیل فنی را به خوبی بلد باشید. با کمک خطوط حمایت و مقاومت، نقاط ورود و خروج را به خوبی می‌توانید تعیین کنید.

3- مطالعه و آموزش: برای جلوگیری از استاپ اوت، باید به صورت مداوم در حال مطالعه و آموزش باشید. با دانستن اطلاعات بیشتر در مورد بازار فارکس و روش‌های معامله‌گری، می‌توانید خطراتی که باعث استاپ اوت شما می‌شوند را کاهش دهید.

چنانچه شما کال مارجین دریافت کردید و یا Stop Out شدید، بهتر است برای مدتی از معاملات فاصله بگیرید و پس از تمرین و آزمایش بر روی حساب های دمو و پس از داشتن آمادگی لازم دوباره وارد معاملات شوید.

چرا بروکرها استاپ اوت را برای معاملات در نظر می گیرند؟

زمانی که یک پوزیشن معاملاتی در جهت ضرر ادامه پیدا می کند و در نهایت به کال مارجین می رسد و شما حسابتان را شارژ نمی کنید، بروکر به صورت خودکار وارد عمل می شود و برای جلوگیری از ضرر و زیان بیشتر و اجتناب از پرداخت بدهی شما پوزیشن های معاملاتی شما را می بندد. اگر استاپ اوت وجود نداشته باشد، معاملات با زیان بیش از موجودی حساب مواجه می شوند.

هر بروکر یا کارگزار فارکس سیاست و دستورالعمل مخصوص به خود را دارد، به همین دلیل شما باید در زمان انتخاب بروکر و پیش از باز کردن حساب معاملاتی حتما با تمام شرایط و ضوابط آن آشنایی کامل داشته باشید.

نتیجه گیری

در این مقاله سعی کردیم به زبان ساده توضیح دهیم که Stop Out یا استاپ اوت چیست و چه ارتباطی با کال مارجین دارد. 

در پایان به شما توصیه می کنیم اگر کال مارجین دریافت کردید و یا معاملات شما استاپ اوت شد، به سرعت از معاملات خارج شوید تا جلوی ضرر بیشتر گرفته شود. پیشنهاد می کنیم در این موقعیت با حساب های دمو شروع به تمرین کنید و استراتژی های معاملاتی تان را به صورت آزمایشی پیاده کنید و زمانی که آمادگی لازم را داشتید وارد معاملات حقیقی شوید.

سوالات متداول

❓ مفهوم استاپ اوت چیست؟

✅ استاپ اوت (Stop Out) در فارکس به معنای اتمام خودکار معاملات باز شده توسط یک معامله‌گر است که سطح سرمایه‌اش به حداقل مجاز مشخص شده در بروکر فارکس رسیده است.

❓ سطح Stop Out چگونه تعیین می شود؟

✅ استاپ اوت لول توسط بروکری که در آن حساب دارید، تعیین می شود و در هر بروکر با بروکر دیگر متفاوت است.

❓ وقتی به سطح استاپ اوت در فارکس می رسیم، چه اتفاقی می افتد؟

✅ در این زمان بروکر به طور خودکار، تمامی معاملات شما را می بندد تا سطح مارجین شما افزایش پیدا کند.

تصویر سینا شمس
سینا شمس
آشنایی با ارزهای دیجیتال، راه ورود من به دنیای بازارهای مالی بود که در اواسط دوران تحصیلم در دبیرستان اتفاق افتاد و سرنوشت من رو به طور کامل عوض کرد. بعد از گذشت چند سال و شروع تحصیلات دانشگاهی‌، این حوزه رو با جدیت بیشتری پیگیری کردم و در این بازه شروع به یادگیری تحلیل تکنیکال و معامله در بازار کریپتوکارنسی و سپس فارکس کردم.
تصویر سینا شمس
سینا شمس
آشنایی با ارزهای دیجیتال، راه ورود من به دنیای بازارهای مالی بود که در اواسط دوران تحصیلم در دبیرستان اتفاق افتاد و سرنوشت من رو به طور کامل عوض کرد. بعد از گذشت چند سال و شروع تحصیلات دانشگاهی‌، این حوزه رو با جدیت بیشتری پیگیری کردم و در این بازه شروع به یادگیری تحلیل تکنیکال و معامله در بازار کریپتوکارنسی و سپس فارکس کردم.

اشتراک گذاری

دیدگاهتان را بنویسید

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

مقالات مرتبط

در بازار فارکس ارزها به‌صورت ترکیبی از دو ارز مختلف معامله می‌شوند. ارز متقابل (Quote Currency) یا...

ترید یا سرمایه گذاری چالشی ترین موضوعی است که قبل از ورود به بازار باید برای خود...

پیوت پوینت درتعیین مناسب‌ترین نقطه ورود به بازار فارکس به شما کمک می کند. اگر شما نیز...

سطوح و خطوط حمایت و مقاومت در فارکس که با نام لاتین Support and resistance شناخته می...

ارز دیجیتال نوعی پول الکترونیکی غیرمتمرکز است که برپایه فناوری بلاک چین بنا نهاده شده است. همانطور...

مقاله ای که درباره فورک (Fork) رمز ارزها پیش روی شماست، میتواند راهکاری برای افزایش سرمایه کیف...